【電子商取引快評】1997-2019：電子商取引の22年の発展過程と未来を数える

　　一、事件の背景

2019年10月1日は、中華人民共和国成立70周年記念日です。新中国成立70周年を迎えるにあたり、1997年から現在に至るまで、中国の電子商取引業界も22年の風雨の道のりを歩んできた。国内初の垂直B 2 B商業サイト「中国化工網」の誕生から始まり、8848、アリババ、易趣網、当当当網などの電子商取引プラットフォームが相次いで出現し、電子商取引の発展の幕を開けた。22年間、中国の電子商取引は盛んに発展し、現在では消費と構造調整を促進する面で強大な原動力を示し、国民経済と社会発展を駆動する新たな要素となっている。

近年、政府は「インターネット+」、供給側改革、「一帯一路」をめぐって関連政策を打ち出し、電子商取引市場の発展を積極的に推進している。「インターネット+」行動の持続的な深化に伴い、電子商取引市場は細分化分野に力を入れ、農業と国境を越えた電子商取引は重点分野となり、また、「インターネット+流通」と金融サービス分野の政策法規の公布は、電子商取引市場の関連施設を向上させた。供給側改革は国民経済に占める消費の比重の増加を推進し、それによって産業チェーンの下流消費環節の向上伝導を促し、電子商取引の発展に良好な契機を提供する。

　　二、主要データ

　　電子商取引の規模：2018年の中国の電子商取引規模は32.55兆元で、前年同期比13.5%増加した。2018年の中国GDP 90.03兆元の36.15%を占めている。そのうち、B 2 B電子商取引額は22.5兆元、小売電子商取引額は8.56兆元、生活サービス電子商取引額は1.49兆元だった。

（データソース：ネット経社「電数宝」）

　　ネットユーザーの規模：2019年6月現在、我が国のネットユーザーの規模は8億5400万人に達し、インターネット普及率は61.2%に達し、我が国の携帯電話ネットユーザーの規模は8億4700万人に達し、ネットユーザーの携帯電話を使ったインターネット利用の割合は99.1%に達し、2018年末より0.5ポイント上昇した。

　　ネット通販ユーザーの規模：2019年6月現在、我が国のネットショッピングユーザーの規模は6億3900万人に達し、ネットユーザー全体の74.8%を占めている。

　　電子商取引上場会社：2019年6月30日現在、国内には電子商取引上場企業57社があり、総時価総額は49474億852万元に達し、2019年上半期の上海・深セン両市のA株総時価総額58.35兆元の8.5%を占めている。そのうち、B 2 B電子商取引上場会社の時価総額は459億417万元で、0.93%を占めている。B 2 C電子商取引上場会社の時価総額は40170.697億元で、81.19%を占めている。越境電子商取引上場会社の時価総額は377億317万元で、比率は0.76%を占めている。生活サービス電子商取引上場会社の時価総額は8467.421億元で、17.11%を占めている。

（データソース：ネット経社「電数宝」）

電子商取引上場会社はB 2 B電子商取引、B 2 C電子商取引、国境を越えた電子商取引、生活サービス電子商取引の分野に分布している。ここで、B 2 B電子商取引類（8社）：上海鋼鉄連、卓爾智連、ST冠福、商売宝、焦点科学技術、*ST欧浦、慧聡グループ、科通芯城、B 2 C電子商取引類（24社）：蘇寧易購、寺庫、聚美優品、南極電子商取引、中国有賛、相多、ベビーツリーグループ、団車網、趣店、例えば涵、国美小売、御家匯、雲集、アリババ、京東、唯品会、優信、小米グループ、1薬網、キノコ街、楽信、宝尊電子商取引、微盟グループ、歌力思；越境電子商取引類（7社）：広博株式、華鼎株式、国境を越えた通、天沢情報、連絡相互作用、新維国際、蘭亭集勢、生活サービス電子商取引類（18社）：携程網、途牛、58同城、前途無憂、捜房網、楽居、平安好医、誰と学び、アリ映画業、アリ健康、斉屹科学技術、美団コメント-W、同程芸龍、新酸素、瑞辛コーヒー、無憂英語、キャッツアイ娯楽、新東方オンライン。

（データソース：ネット経社「電数宝」）

　　電子商取引ユニコーン：2019年6月30日現在、我が国の「汎電子商取引」ユニコーンは146社で、総推定値は4兆9000億元に達した。Top 10ランキング：滴滴外出、お腹すいたか/口コミ、瓜子中古車、チェーン家、美菜網、房多、VIPKD、大捜車、自由自在、匯通達。

（データソース：ネット経社「電数宝」）

　　電子商取引投融資：1997-2019年の22年間、中国の電子商取引業界で6070件の投融資事件が発生し、融資総額は6990.61億元に達した。そのうち、B 2 B電子商取引融資事件は713件、金額は1149億8300万元に達した。小売電子商取引融資事件は1691件、金額は2105.4億元、生活サービス電子商取引の融資事件は3216件、金額は3277.28億元、越境電子商取引融資事件は450件、金額は458億1000万元。

　　三、専門家のコメント

　　（一）我が国の電子商取引22周年の発展過程及びどのような成績を得たか。

　　観点一：電子商取引は22年ですでに生活の各方面に深く入り込み、国家発展の重点となっている

網経社電子商取引研究センターの曹磊主任によると、1997年から2019年にかけて、中国の電子商取引業界は22年の発展を経て、2018年の中国の電子商取引規模はすでに国内GDPの36.15%を占めており、電子商取引は21世紀の商業革新の主要な原動力となり、すでに消費と構造調整を促進する面で強大な原動力を示し、国民経済と社会発展を駆動する新しい要素となり、技術進歩と革新創造のためにプラットフォームを提供した。

22年来、電子商取引は生活サービス、医療、娯楽、社交、金融など多くの分野に深く拡大し、その競争構造もウェブサイトが王、サービスが王、コンテンツが王の時代に移った。中央から地方にかけて、電子商取引はすでに発展の重点となっている。国内電子商取引も消費インターネットから産業インターネットに邁進し、電子商取引はデジタル経済の際立った代表として、消費促進、成長維持、構造調整、モデルチェンジ促進などの面でかつてない発展潜在力を示し、大衆創業、万人革新のために広範な発展空間を提供し、我が国の経済下降傾向への対応、経済と社会の発展と革新的発展を駆動する重要な原動力。

　　観点2：産業電子商取引22年は3つの発展段階を経て後半にチャンスが広がる

1997年に杭州で誕生した我が国初のB 2 B電子商取引プラットフォーム「中国化学工業網」から始まり、我が国の過去22年間のB 2 B電子商取引の発展過程を回顧し、現在の業界は依然として急速な発展時期にある。これに対し、ネット経社電子商取引研究センターB 2 Bと越境電子商取引部主任で高級アナリストの張周平氏は、B 2 B電子商取引の開始は早く、その発展過程は3つの段階に分けることができる：情報サービス段階、取引サービス段階、サプライチェーン統合段階。B 2 B電子商取引はサプライチェーンの上下流の一環を通じて、購買双方に倉庫物流、データ分析、金融信用などを含む一連のサービスを提供して産業のエネルギー賦与を実現し、「取引閉ループ」から「閉ループ引き渡し」へ転換する。

B 2 B電子商取引プラットフォームのサプライチェーンサービス価値は電子商取引の「四流」（商流、物流、情報流及び資金流）の中に存在し、付加価値サービスは会社の主要な収入源となり、以前の会員費、広告費、コミッションを主要な利益モデルとするボトルネックを突破した。同時に、B 2 B 3.0時代の到来に伴い、サプライチェーンサービスが重視され、垂直B 2 B電子商取引が広く注目され始めている。垂直B 2 B電子商取引は、それ自体の業界に対する深い理解に基づいて、より下流の顧客のニーズに合ったサプライチェーンサービスを提供することができる。

　　観点3：小売電子商取引が業界の発展をリードする20年の業界競争構造の初期化

網経社電子商取引研究センターの曹磊主任によると、1999年、8848、易趣網、当当網などのB 2 C電子商取引プラットフォームの出現に伴い、小売電子商取引業界の誕生を示している。電子商取引業界のネットワーク効果は顕著であり、地域性の制限を受けないため、ビジネスモデルはマッチング効率とビッグデータの哺乳類反対などの特性を大幅に向上させ、その先行企業がゲームルールの制定者であることを決定し、資本の後押しを受けて馬圏を走ると、現在のヘッドフロープラットフォームはすでに勝者の通食構造を形成している。ネット通販市場ではアリ、京東が合わせて4分の3のシェアを占め、相多、蘇寧、唯品会などが続いた。長尾企業は数多い。

曹磊氏はまた、現在の小売電子商取引市場はさらに急速に発展しており、2018年の中国のネット小売取引規模は8兆5600億元に達したと述べた。2018年の天猫双11ショッピングカーニバルの最終成約額は2135億元に達し、我が国のネット小売市場の発展の巨大な潜在力を人々に見せた。将来的には消費者のブランド意識が引き続き向上するにつれて、B 2 Cモデルは消費者により優れた製品品質とサービス保障を提供し、オンライン小売市場におけるその割合は持続的に向上するだろう。

　　観点4：国境を越えた電子商取引の22年の発展は依然として急速な発展期の輸出入の双方向流動にある

ネット経済社電子商取引研究センターB 2 Bとクロスボーダー電子商取引部主任で高級アナリストの張周平氏は、輸出クロスボーダー電子商取引から始まり、我が国の過去22年近くのクロスボーダー電子商取引の歩みを振り返ると、業界は現在も急速な発展時期にあると述べた。アリ国際駅、速売通、国境を越えた通、蘭亭集勢、棒谷、アンカーイノベーション、敦煌網、天猫国際、コアラ海買、洋埠頭、小紅書、蜜芽、豊趣海淘などのプラットフォームが誕生した。政策の推進を受けて、国境を越えた電子商取引は支払い、決済税金還付、物流及び海外倉庫などの建設が徐々に改善され、同時に国境を越えた電子商取引は上場或いは買収合併などの方式を通じて大量の資金を導入し、規模の急速な拡大時期に入った。将来的には「資金」のほか、顧客の体験感などのソフトパワーをどのように向上させるかが企業の核心となり、製品の差別化、規模の集中化、プラットフォーム化、流量転換率などの指標が企業の成長を引き続き推進する重要な要素となっている。

張周平氏はまた、現在の段階では、輸出入電子商取引は依然として規模の急速な発展期にあり、輸出電子商取引は知名度、販売量を高め、海外市場のシェアを迅速に奪うために、大規模な在庫支援が必要であり、「お金を燃やす」ことは必然的な傾向となっていると指摘し、我が国の主要な自営型越境電子商取引プラットフォームから見ると、在庫の大規模な上昇に伴い、経営性キャッシュフローがマイナスになるのは業界の一般的な現象となっている。

　　観点5：生活サービス電子商取引資源の頭部へのユニコーン45社の集中推定1600億ドル超

網経社電子商取引研究センター生活サービス電子商取引アナリストの陳礼騰氏によると、我が国の生活サービス電子商取引市場は2003年ごろにスタートし、大衆の口コミ、口コミ、情報発信などの方式を主とする市場探索期、および千団大戦の市場育成シャッフル期を経験した。2013年からアリババ、百度、テンセントが生活サービスのレイアウトを開始した。2015年から、生活サービス電子商取引は続々と58同都市の集中合併、米団の大衆評価合併、携程のどこへの合併、腹が減ったか百度を買収するなどの重大な事件が発生し、各業界のプラットフォーム、例えば美団、淘票票、携程、滴滴などの多くのプラットフォームは市場検証を経て沈殿して残り、市場資源は頭部に集中している。

また、生活サービス電子商取引業界には「ユニコーン」プラットフォームが登場している。「電数宝」のモニタリングデータによると、現在までに生活サービス電子商取引には滴滴外出、空腹か/口コミ、チェーン家、房多、VIPKD、首汽レンタカー、猿補導、ハロー外出、淘票票、iTutorGroup、土巴兎、掌門1対1、子豚短租、途家網、網易有道、58着家、馬蜂の巣など45社の「ユニコーン」が誕生し、総推定値は1600億ドルを超えた。

　　観点6：電子商取引の監督管理発展の過程は野蛮な成長から規範的な管理発展へ

網経社電子商取引研究センター特約研究員で北京億達（上海）弁護士事務所弁護士の董毅智氏は、過去22年間、我が国の電子商取引業界は監督管理の面で野蛮な成長から規範的な管理の方向に発展した。客観的には、我が国の電子商取引業界の発展の早期は、実際には海外の発展モデルを絶えず模倣する過程である。しかし、監督管理の面では、私たちは海外と大きな違いがあり、まず法系は異なり、この過程には多くの監督管理の隙間があり、実際には監督管理の縁を歩いてきたため、多くの問題が発生している。しかし、私たちは勇敢にこのような野蛮な成長に直面して、各業界の細分化された垂直領域は野蛮な成長を経て、それから徐々に規制の規制を実現して軌道に乗って、やっと段階的に淘汰して、結局ネット空間は現実社会のネット上の延長と拡大にすぎず、それは決して法外な場所ではありません。

電子商取引の監督管理の面では、「電子商取引法」の公布に伴い、立法、法執行、司法の面でかつてない革新があり、インターネット裁判所の成立を含むため、革新は電子商取引法建設の主旋律である。将来の監督管理はさらに強化され、従来の緩やかで試験水的な性質を帯びた監督管理から徐々に厳格な監督管理に向かい、さらに将来の電子商取引に対する監督管理は技術的なつながりとより緊密になるだろう。規制と科学技術が緊密に結びつくと、企業行動のグレーゾーンも日差しの下にさらされていくだろう。

　　（二）将来、我が国の電子商取引業界はどのような方向に発展するのか。

　　トレンド1：中国の各産業は「サプライチェーン＋」時代の到来を全面的に迎える

網経社電子商取引研究センターの曹磊主任は大胆に予測を示した：今後3-5年間、中国は「インターネット+」、「共有+」から「スマート+」と「サプライチェーン+」への邁進を経験しており、市場のチャンスは大きい。インターネット+時代に、Webアプリケーション、消費アプリ、3 G/4 G携帯電話が誕生し、人々の相互接続を実現した。共有+時代、共有+ビジネスモデルが次々と登場し、入党と国家の戦略計画に組み込まれている。知能+時代、知能+時代に、知能応用、工業APP、AI、IOT、クラウド端末、5 Gが誕生し、万物相互接続を実現した。サプライチェーン+はすでに国家戦略に上昇しており、それは全社会に明確で強い情報を発信し、中国の産業発展は「サプライチェーン+」の新しい段階に入るだろう。

　　トレンド2：小売電子商取引は流量配当の終了に伴い転化率を高め発展の核心となる

「電子商取引が一定の規模に達するにつれて、トラフィックの急速な成長は最終的に停止し、トラフィック変換率の向上は電子商取引企業の長期的な発展を維持する決定的な要素となる。一方、トラフィック変換率の向上の主な要素としては、SKUの数を増やし、より多くの需要を満たすことが挙げられる。SKUの数が増加するにつれて、電子商取引プラットフォームはより多くの製品を提供し、ワンストップショッピング体験を実現し、より多くの潜在顧客をカバーすることができる一方で、単一顧客のより多くの需要を満たすことができ、それによってトラフィック転化率を高めることができる。第二に、流量構造を改善し、直接流量を高める。3つ目は古いユーザーをバインドし、リピート購入率を高めることです。4つ目は、お客様のショッピング体験を向上させることです。」網経社電子商取引研究センターの曹磊主任は述べた。

　　トレンド3：オンラインとオフラインの融合は未来の電子商取引発展の主要な方向である

網経社電子商取引研究センター特約研究員、バウム企業管理コンサルティング有限会社のバウ躍忠董事長は、「電子商取引は確かに中国の消費財業界に非常に重要な役割を果たしており、歴史的価値から言えば、インターネット、特にモバイルインターネット環境の下で企業が発見するのを助けている。業界全体のモデル転換を実現するための重要な方向と経路は、直接的な意味では、企業が2つのインフラストラクチャを構築するのに役立ち、第1は取引プラットフォーム、2つ目は物流交付です。これは業界の転換に非常に重要な2つのコア要素を提供している。未来の電子商取引の発展はオンライン・オフライン融合の全産業チェーンの方向に発展しなければならない。全体的な傾向から見ると、未来の電子商取引は単独の産業分野として、あるいは徐々に変化し、電子商取引融合の実体分野を形成する。そのため、より多くの実体分野、電子商取引ツール及び相応のモデルを用いてより良い発展を求めることは、将来の業界全体の発展の主要な方向である。

　　トレンド4：産業電子商取引の主戦場回帰産業インターネット産業の加速推進

網経社電子商取引研究センターB 2 Bと越境電子商取引部主任、高級アナリストの張周平氏は、発展傾向の上で、産業電子商取引が主戦場に復帰し、工業インターネット産業が加速的に推進されていると述べた。現在、アリババ、テンセント、百度のビッグスリーはいずれもB 2 B方向への構造調整を完了しており、これはB 2 Bが回復しており、産業インターネットが主戦場に復帰していることを示している。現在、産業インターネットの急速な発展時期にあり、将来の産融結合は必然的な傾向であり、これは産業チェーンの改造・グレードアップ、産業価値チェーンの再構築に関連する。加えて近年、スマート製造と工業インターネットに関する政策が頻出しており、綱領的文書が公布された後、工業インターネットの発展は最初の論証段階から徐々に国家の誘導段階に入り、各種の革新プロジェクトが行われている。工業インターネットは実質的な着地段階に入り、空間が広い。

　　トレンド5：越境電子商取引の低価格時代は過去のブランド化建設、客単価の上昇が鍵となる

「我が国の越境電子商取引の発展初期は国内サプライチェーンの優位性に依拠し、低価格製品を中心に海外小売市場に衝撃を与え、価格戦のモデルを通じて規模の急速な向上を実現した。電子商取引サイトが一定の顧客基盤を持つようになってから、徐々に高単価製品を発売しなければならず、一方で顧客の粘性を高めることができ、同時に会社の販売規模の直接的な向上に役立つ。大量の売り手が殺到するにつれて、もともと高毛利を備えていた3 C類、かつら、電子タバコなどの製品は徐々に量的な製品になり、価格戦は国境を越えた電子商取引が直面している大きな問題である。越境電子商取引の低価格時代は過ぎ去り、将来のブランド化建設などが企業発展の鍵となっている」と述べた。網経社電子商取引研究センターB 2 Bと越境電子商取引部主任で高級アナリストの張周平氏は述べた。

　　トレンド6：生活サービス電子商取引は「増量競争」から「ストック競争」へ

「生活サービス電子商取引はこれまで粗放的な発展から規範化された発展を経験してきたが、人口配当が徐々に減少するにつれて、ユーザー規模の伸び率は年々減速している。市場はすでに「増量競争」から「ストック競争」に転換している。将来のプラットフォームの発展は精密化、デジタル化へと発展し、品質、サービス品質の向上を強化する。人工知能、クラウドコンピューティングなどのハイテク技術はサービスプラットフォームの運営効率を大幅に高め、生活サービス電子商取引業界により良い発展機会をもたらした。サービス効率の向上に加えて、市場の沈下も生活サービス電子商取引プラットフォームの発展方向である。一二線市場の育成を経て、プラットフォームは技術、運営などの面でより豊富な経験を持ち、これもプラットフォームの沈下のために基礎を築いた」と述べた。網経社電子商取引研究センター生活サービス電子商取引アナリストの陳礼騰氏は述べた。

　　トレンド7：電子商取引監督管理の発展はその自然、コンプライアンス監督管理などの将来の趨勢に従う

網経社電子商取引研究センター特約研究員で北京億達（上海）弁護士事務所弁護士の董毅智氏は、将来の方向性として、まず自然に従うことだと述べた。現在、電子商取引の監督管理は軌道に乗っており、自然に従うのはすでに全体的な傾向にある。次に、コンプライアンス規制です。これまで22年間、実際にはこの4つの字を第一に考えていましたが、将来的にはコンプライアンス規制が「守衛」になる可能性があり、全体の発展の過程で、各企業、各プラットフォーム、各事業者はこの4つの字を常に記憶しなければなりません。